Стратегия хеджирования рисков на форекс бинарными опционами

Дата 24 Июнь 2014. Опубликовано в Стратегии торговли

По большому счету тогда, когда его главной задачей является не заработать как можно больше, а заработать с наименьшими рисками. Вот как раз в подобный момент его начинают усиленно интересовать стратегии хеджирования сделок.

Когда начинаешь рассуждать об этом вопросе детальнее, то можно отыскать вдоволь торговых стратегий по хеджированию, которые признаны успешными и заслуживающими внимания. В перечне таковых Вы встретите локирование, другими словами запуск противоположной по движению позиции на тот же актив (к примеру: сперва неправильно начатая сделка buy по EUR/USD ловко хеджируется контрактом sell по EUR/USD, в таком случае размер ущерба пребывает в «замке» до того времени, как не возникает шанс закрыть две позиции с прибылью либо с наименьшим ущербом), хеджирование активами с большой позитивной либо негативной корреляцией (к примеру: позиция buy по EUR/USD корректно страхуется позицией buy по USD/CHF активы обладают стандартно высокой негативной корреляцией), и прочие, схожие по принципу с упомянутыми основными.

Хеджирование при помощи бинаров

В текущей статье наш портал предлагает вам испытать еще одну возможность стратегии хеджирования, в которой используется актив иного рынка, но похожий по своей природе с вышеупомянутыми. Мы рассказываем о бинарах на валютные пары. О сущности бинарных опционов, их типах и использовании мы достаточно говорили в минувших обзорах, в связи с этим напомним лишь о том, что бинарные опционы представляют собой облегченный производный валютный инструмент, близкий по логике ведения со сделками типа «пари». К тому же имеющие значительный процент профита в случае положительного выполнения: 75-100% и даже выше, в случае неудачи величина контракта исчезает в полном объеме. Кроме прочего, базисом для бинарных опционов может оказаться любой иной классический актив: акции, фьючерсы, индексы, металлы, облигации, и другие инструменты рынка Форекс в том числе.

Что же мы в конечном счете имеем с этого? Базисом торговой стратегии по хеджированию на основе бинаров считается только лишь факт большого процента дохода, который может перекрывать убытки классической торговли при корректном прогнозировании рисков. Разберем один пример.

Применение бинарного опциона под названием «Одно касание» в случае хеджирования рисков.

Приступим. У нас есть открытая позиция на приобретение по EUR/USD одним лотом стоимостью 1,35935 со стоп-лоссом в размере 1,35537 (41 пункт) и тейкпрофит на 1,36833 (91 пункт). Позицию мы начали основываясь на техническом анализе.

На данный момент позиция пребывает в плюсе и мы полагаем, что цена будет перемещаться только вверх, но всё же уже приобретенную прибыль упускать желания нет. В таком случае имеется несколько ходов будущих рокировок:

1) Продолжать удерживать позицию без перемен.

2) Завершить позицию с настоящим доходом.

3) Выставить стоп-приказ в размере безубыточности.

4) Хеджировать сделку.

Как вести себя с первыми тремя пунктам, знают все, и выбор в пользу каждого из них опирается только на стратегию трейдера. А вот о чем говорит «хеджировать позицию», сейчас мы разберемся.

Допустим, мы сейчас считаем, что EUR/USD будет возрастать наверняка еще один день, и в общем с большим процентом вероятности завершится по тейкпрофит. Но все таки имеются опасения значительного отката, к примеру, в случае публикации новости от ФРС в отрицательном свете, в связи с чем у нас появляется закономерное желание сберечь личные средства.

С этой целью изначально смотрим на установленный стоп-лосс. Он у нас достигает 41 пункта, со счетом депозита, плеча и размера сделки, один пункт у нас по цене $10. В результате, при неудачном положении вещей наша сделка завершится с потерей 41*$10 = $410. При удачном стечение всех факторов профит же окажется 91*$10 = $910. Соответственно, приобретая опцион, нам необходимо вернуть как минимум $410. Учитывая прибыльность в 90% нам понадобится приобрести контракт типа «одно касание» сроком в один день на продажу стоимостью $460 с доходностью в случае выполнения $414.

Что у нас получается в результате? Опцион типа «одно касание» функционирует по такому принципу, что при каком-либо касании цены утверждённой ранее отметки, нам перепадает обозначенная прибыль. В этот же момент у нас завершается сделка по стоп-лосс, потому, имея ущерб от валютной пары в $410, мы одерживаем доход $414 по опциону последнему. Разница в $4 остается у нас. В случае же продления движения и достижения takeprofit, наш доход сокращается на размер сделки: $910 — $414 = $496. При обоих вариантах мы остаемся с плюсом.

Тонкости применения хеджирования бинарными опционами

Обязательно понимайте, что применение бинарного опциона на хеджирование приносит доход только в той ситуации, если сумма профита по основной позиции значительно превышает стоп.

Помимо этого, нужно брать во внимание уже имеющийся доход: когда он больше заработка при срабатывании takeprofit при вычете хеджирующей сделки, то, разумеется, логичней просто завершить позицию. То бишь, в нашем варианте, когда настоящий доход уже достиг 50 пунктов либо $500, либо близок к тому, то правильнее зафиксировать доход, чем хеджироваться с наибольшим приростом на выходе в $496.

Также, торгуя опционами, вам необходимо вводить в вашу стратегию фильтр «время», так как оно является обязательным при разработке сделки с бинарными опционами. Когда у вас нет уверенности в том, что на протяжении суток, как в нашем случае, не произойдёт флетовое движение, лучше прибегнуть к переходам в безубыток, дабы не одержать два минуса вместо хотя бы одного, но маленького плюса.

Как бы там ни было, как и в любом ином варианте страхования депозита, вы имеете определенные риски. Нужно заблаговременно продумать все возможные варианты и прикинуть прибыльность, особенно в контрактах с бинарами. Однако в большинстве случаев такой способ считается довольно прибыльным, особенно когда вы планируете вывести счет из убытка с уже залокированными пунктами.

Если вы торгуете на форекс, то для хеджирования бинарными опционами можете выбрать компанию Binarium .

Хеджирование посредством бинарных опционов

Хеджирование посредством бинарных опционов

Для трейдеров, ежедневно торгующих валютными парами, бинарные опционы представляют собой не только потрясающую возможность поднять значительные прибыли на рынке с незначительными изменениями, но, и формируют дополнительный инструмент для непосредственного хеджирования валютных позиций.

Концепция хеджирования представляет собой акт уменьшения количества риска на баланс трейдера, на текущий момент. Например, если вы долго играли на повышение, то, возможно уменьшить риск по дельте, укоротив определенный базовый актив. В случае, если риск не в пользу инвестора, или же, перед выпусками экономических новостей и перед публикациями отчетов, или любой другой информации, способной изменить состояние рынка, вызывающей его нестабильность, трейдерам имеет смысл хеджировать свои позиции.

Какими способами трейдеру можно посоветовать использовать рынок бинарных опционов для хеджирования базисного риска наиболее выгодным образом? Можно представить, например, что трейдер, занимается инвестированием в евро и заинтересован на данный момент в хеджировании валютной пары EUR/USD по длинному риску, перед тем, как европейский Центробанк должен объявить о решении по процентной ставке. В этом случае, трейдер может приобрести опцион «пут», играя на понижение, прямо перед оглашением учетной ставки Центробанка, на сумму, которая позволит ему получить дивиденды на номинальную стоимость позиций, занимаемых парой EUR/USD. Если в отчете Центробанка содержится информация, которая может привести к падению рынка на несколько часов (или на более продолжительный срок), то трейдер сможет почувствовать себя в безопасности. Трейдер может потерпеть некоторые незапланированные убытки по срочной валютной позиции, образовавшейся в результате обычной форвардной сделки на EUR/USD, однако, прибыль сможет покрыть процент от потерь, если вы приобретете опцион «пут», играя на понижение. Большинство выплат по бинарным опционам составляют 70% от начальных инвестиций эти процентные ставки необходимо учитывать при просчете процедуры хеджирования.

Правильно просчитать процесс хеджирования можно, определив размер возможных убытков, которые тот или иной отчет, или публикация, могут нанести вам в определенной ситуации. Например, вернемся к вышеупомянутому примеру с валютной парой EUR/USD. Предположим, что трейдер, находясь в длинной позиции, имеет на руках 1 миллион EUR/USD, в тот момент как данная валютная пара торгуется по ставке в 1.35. В этом случае трейдер попытается защитить себя от возможных значительных изменений (1.33), которые принесут ему 1.5% потерь. Для того чтобы хеджировать риск, трейдер может приобрести опцион на понижение, стоимостью в двадцать две тысячи долларов. В случае если рынок будет склонен к падению, урон на потере позиции составит примерно 15 000 долларов, а прибыль на бинарный опцион в той же позиции, составит, как минимум, 70% от двадцати двух тысяч, что составит 15.4 тысяч долларов.

Помимо данного типа опционов, существует множество других типов опционов, которые могут быть использованы для хеджирования портфелей. Например, опционы «хит» или «мисс» необходимо приобретать в том случае, если вы намерены «прикрыть» как длинные, так и короткие позиции одновременно. Опцион «мисс» может действовать так же, как и «покрытый» колл-опцион. И, опять же, если рассматривать позицию пары EUR/USD, особо выгодной для трейдера может оказаться покупка опциона «мисс» на подъеме рынка. В случае если рынок вырастет, потери на опцион «мисс», смогут быть покрыты длинной позицией EUR/USD. Если же рынок упадет, прибыль на опцион «мисс» перекроет потери на позиции базисного актива.

Хеджирование является неотъемлемой частью тщательно рассчитанного трейдинга. Инвесторам в валютные пары стоит рассматривать бинарные опционы в качестве наиболее выгодного средства по смягчению риска.

Бинарные опционы Статьи » Дополнительная информация

Хеджирования с помощью бинарных опционов

Поиск наилучшего способа сохранить собственный депозит от значительных просадок – одна из важнейших задач профессионального трейдера. Существует множество методик манименеджмента, и одна из них – хеджирование. Грамотное применение этого инструмента позволяет не только оптимизировать риски торговли на Форекс, но и заработать.

Общепринято считать, что хеджирование осуществляется покупкой (продажей) актива, отличного от основного, по которому производится страхуемая сделка. Иначе говоря, если вы купили пару EUR/USD, то сократить риски можно продав USD/CHF, так как пары двигаются достаточно синхронно. Но есть возможность хеджирования и с использованием только той валютной пары, по которой открыта основная сделка. Нет, речь не пойдёт о стратегии открытия встречных позиций (замков), для такого хеджирования лучшим вариантом будет использование бинарных опционов.

Бинарный опцион представляет собой контракт с фиксированной доходностью, что позволяет просчитывать степень риска и находить точки безубыточности, при условии грамотной расстановки ордеров стоп-лосс по основной торгуемой паре. Относительно высокая потенциальная прибыльность бинарных опционов позволяет выстраивать малорисковые торговые стратегии с элементами хеджирования.

Торговые условия

Предположим, что осуществляя торговлю по основному инструменту GBP/USD, трейдер вошёл в сделку buy от 1,5673 1 лотом . По результатам проведённого технического анализа и учёта условий торговой системы уровень stop loss установлен на 1,5625 . а take profit – на 1,5808. С течением времени график принял следующий вид:

Открытая позиция в данный момент находится в плюсе, и уверенно продвигается к уровню take profit. Но, предположим, что неожиданно в новостной рассылке приходит аналитический материал или прогнозы о планируемым на завтрашний день негативным новостям по фунту. Собственно, в этом случае есть четыре варианта развития событий.

1. Оставить ордер без изменений
2. Передвинуть stop loss в область безубыточности
3. Закрыть позицию с текущим профитом
4. Произвести хеджирование

И если с первыми тремя пунктами всё относительно понятно, то с хеджированием стоит разобраться более подробно.

Хеджирование – оптимизация рисков.

Для того чтобы иметь возможность рассчитать необходимую прибыльность опциона нужно определиться с приемлемыми в данной ситуации уровнями потерь или сокращения прибыльности. Для этого также придётся немного посчитать:

Для начала определим фактическую сумму убытка, в случае, если сработает ордер stop-loss, учитывая, что был приобретён 1 лот buy gbp/usd, а базовой валютой депозита является американский доллар, «цена» одного пункта составит 10 долларов США, а общий размер убытка будет равен:

48 пунктов * 10$ = 480 долларов США

Тогда как срабатывание ордера Take Profit принесёт

135 пунктов * 10$ = 1350 долларов США

То есть, необходимая чистая прибыль бинарного опциона желательно должна составлять минимум 480 долларов США. Посмотрим, сколько будет стоить такой опцион:

Тип бинарного опциона «На касание», предполагает получение фиксированного размера прибыли, если в течении всего времени, прошедшего до экспирации опциона цена хоть раз коснётся определённого заранее уровня. В нашем случае, это 1,5625 – уровень stop loss.

Приобретая данный опцион, трейдер может быть уверен в том, что в случае срабатывания приказа stop loss хеджирующий контракт покроет все расходы, связанные с исполнением ордера ограничивающего убытки. Естественно, что размер прибыли будет уменьшен на стоимость опциона (1350 – 500 = 850 долларов США ).

Хеджирование простыми бинарными опционами

Но не каждый брокер готов предложить своим клиентам бинарные опционы «На касание». Но, тем не менее, применить хеджирование на основе опционов с фиксированной прибылью можно используя только стандартные call и put инструменты. Предположим, что рыночная ситуация после открытия ордера buy от 1,5673 1 лотом SL= 1.5625, TP=1,5808 получила следующее развитие:

Первое что «напрашивается» в случае неуверенности в дальнейшей судьбе ордера – перенести уровень stop-loss в безубыток. Таким образом, нам удастся гарантированно сохранить около 200 долларов прибыли. Если бы ордер был закрыт немедленно – прибыль бы составила 400 долларов, но поскольку все ещё есть шансы продолжения восходящего движения – решаем подождать ещё 1 день, а чтобы не потерять уже имеющийся профит необходимо приобрести контракт на опцион типа put от текущей цены стоимостью около 200 долларов с временем экспирации - сутки.

Если цена продолжит рост, то либо сработает ордер TP, либо ордер будет закрыт в «ручном режиме» по имеющимся на тот момент ценам. Общий итог сделки будет равен разности профита от ордера buy и стоимости опциона. Если через сутки котировка валютной пары будет ниже цены покупки опциона – трейдер получит фиксированную прибыль по опциону + профит от безубыточного stop loss.

Но прежде чем приступать к хеджированию бинарными опционами необходимо внести в собственную торговую систему и манименеджмент ряд изменений. Первое и самое главное: при хеджировании опционами технический анализ рынка должен осуществляться не только в плоскости цен и сигналов на покупку/продажу. Решающие значение приобретает учёт и прогнозирование событий рынка в плоскости времени. Иначе говоря, риск совершения ошибочных действий кроется в выборе неверного времени экспирации опционов. Немаловажно также оптимизировать риски – всегда есть соблазн купить более дорогой (и более прибыльный) опцион, но далеко не всегда это решения поддаётся обоснованию с позиций мани-менеджмента.

Практика применения опционов с фиксированной прибыльностью может служить основой для разработки огромного количества стратегий хеджирования. От относительно простых, описанных выше, до более сложных, с одновременным использованием нескольких опционов на различных ценовых уровнях.

Авторские права на статью принадлежат ForexForum.ru

При поддержке брокера Fx-Trend

Хеджирование бинарными опционами

Занятие торговлей на международном валютном рынке сопряжено с определенными рисками. Это прежде всего связано с повышенной ликвидностью множества финансовых инструментов, а также мощной волатильностью по ним.

Таким образом, диапазон внутридневных колебаний запросто может подняться от 100 до 300 пунктов. Ещё на риски трейдеров влияет так называемая маржинальная торговля – это когда брокер выдаёт клиенту кредит, в значительной степени увеличивающий его торговые возможности, что приводит к риску потери депозита.

В данной статье мы подробно рассмотрим процесс, который профессионалы называют хеджированием и то как можно страховать возможные риски при торговле бинарными опционами.

Хеджирование бинарными опционами

Множество трейдеров управляют своими рисками с помощью так называемого риск-менеджмента, иначе говоря выставляют во время открытия сделок тейк-профиты, стоп-приказы и так далее. Некоторые попросту стараются ограничивать себя более низким кредитом. Можно находить коррелирующие валютные пары и после этого открывать сделки по нескольким финансовым инструментам одновременно.

Однако, число тех, кто проигрывает и покидает финансовый рынок навсегда неумолимо увеличивается. Связано это как с психологической, так и с технической стороной вопроса. Например, само определение корреляции на валютном рынке является очень спорным, так как движение нескольких валютных инструментов, имеющих один и тот же знаменатель, в одном направлении зависит от второй базовой величины, а не только от стоимости знаменателя.

Иначе говоря, рост стоимости актива GBP/USD может никак не повлиять на рост стоимости актива AUD/USD либо EUR/USD на одном промежутке времени.

Если говорить о психологической точки зрения, то тут отсутствие успеха в торговле запросто можно отнести к слабой самодисциплине. Довольно часто, даже после выставления трейдерами тейк-профитов и стоп-приказов, они начинают их передвигать. В этот момент алчность или страх берет над ними верх и результат, как правило один, — полная либо частичная потеря депозита.

Хеджирование валютных рисков, или как их страховать с помощью бинарных опционов?

Определение «хеджирование валютных рисков» (страховка - от английского hedge) возникло на валютном рынки из международной торговли. Серьёзные компании, во время проведения сделок на внешнем рынке, обычно застраховывают свои валютные риски с помощью хедж-фондов.

Таким образом, вся работа в данном направлении сводится к тому, что актуальные цены на ту либо иную валюту фиксируются с помощью заключения сделок.

Форекс трейдеры также могут в значительной степени минимизировать свои риски. Это можно сделать с помощью бинарных опционов. Так называемая «опционная стратегия хеджирования» - это торговля бинарными опционами для хеджирования рисков.

Суть данной стратегии страхования можно свести к следующему: абсолютно любая, открытая позиция на Форекс, перекрывается приобретением бинарного опциона на тот же самый базовый актив, лишь в противоположную сторону.

В чем же преимущество данной стратегии хеджирования? Ответить на этот вопрос проще простого - в самую первую очередь его можно заметить из самой сути работы с бинарными опционами.

- Фиксированная стоимость опциона не позволит потерять больше, чем инвестировал в его покупку трейдер.

- Экспирация (четкие временные рамки) не даст трейдеру уйти в убыток.

Чтобы лучше понимать, как это работает, давайте рассмотрим простой пример. В роли валютного инструмента трейдер будет использовать валютную пару GBP/USD. Накануне выхода в общественность данных Банка Англии о процентной ставке трейдер думает, что она не измениться и в этой ситуации будет краткосрочный рост цен на финансовый инструмент.

Представим, текущий курс валютной пары равен 1,5500 и трейдер приобретает за минуту до появления данных одну пару. Стоп-лосс установлен на уровне 1,5480. Разумеется, на рынке могут возникнуть различные ситуации, и, зная об этом, он принимает решение хеджировать свой риск с помощью бинарных опционов.

Таким образом, он приобретает опцион «Ниже» (Put) (базовый актив GBP/USD) в то же самое время и на том же самом уровне со сроком истечения через 10 минут. По объявлению решения Банка Англии валютная пара GBP/USD сдала в цене до 1,5460 и в течение 10 минут ее стоимость уменьшилась еще больше. Убытки на Форекс - 20 пунктов. Однако, вместе с тем, некоторую часть средств трейдер смог сохранить благодаря тому, что он хеджировал свои риски с помощью приобретения опциона «Ниже» (Put).

Застраховать свои риски Вы можете не только с помощью широко распространённых цифровых опционов, но и таких, как Диапазон, Касание и Турбо. В данном случае выбор инструмента хеджирования зависит лишь от предпочтений самого трейдера, однако суть работы остается той же самой, что и при использовании стандартного бинарного опциона.

Рекомендуем также статьи:

Источники: www.binaryoptionsportal.ru, forexsystems.ru, lboption.ru, practicalbinary.ru